XRPFi: فرص جديدة في خريطة التمويل اللامركزي لنظام XRP
تعتبر XRP واحدة من الأصول المهمة في سوق العملات المشفرة، حيث تبلغ قيمتها السوقية الحالية حوالي 134.4 مليار دولار، وهي تأتي بعد البيتكوين، مما يجعلها العملة المشفرة غير القائمة على العقود الذكية ذات القيمة السوقية الأعلى. بفضل قدرتها على الدفع عبر الحدود بسرعة وبتكلفة منخفضة، حصلت XRP على تطبيق مستقر في القطاع المالي التقليدي. ومع ذلك، بسبب افتقارها الطويل للدعم الخاص بالعقود الذكية، تجد XRP صعوبة في الاندماج ضمن النظام البيئي الرئيسي للتمويل اللامركزي، مما أصبح نقطة تركيز متزايدة للاهتمام في الصناعة.
مع تخفيف النزاعات القانونية ذات الصلة، وزيادة قيمة سوق العملات المستقرة RLUSD، واهتمام السوق المستمر بصندوق المؤشرات المتداولة XRP، بدأ توقع المستثمرين لمستقبل XRP في الارتفاع تدريجياً. بدأ المزيد من المؤسسات والمستثمرين الأفراد في التركيز على كيفية تحسين عائدات XRP وكفاءة استخدامه من خلال التمويل اللامركزي، مما دفع إلى ظهور وتطور مفهوم "XRPFi".
شبكة Flare: مزود البنية التحتية لـ XRPFi
في عملية تطوير XRPFi، تعتبر شبكة Flare مزود البنية التحتية الرئيسية. على الرغم من أن دفتر أستاذ XRP (XRPL) يظهر أداءً ممتازًا من حيث السرعة والاستقرار، إلا أن لديه قيودًا فطرية في القابلية للتجميع وميزات العقود المطلوبة في التمويل اللامركزي. تمكّن Flare XRP من خلال التكنولوجيا، لتصبح المحرك الأساسي الذي يربط بين XRPL التقليدية وإيكولوجيا التمويل اللامركزي متعددة السلاسل.
Flare هو بلوكتشين L1 متوافق مع EVM، مصمم لتحقيق التداخل متعدد السلاسل. بروتوكول FAssets الخاص به يمكنه تحويل الأصول غير الذكية مثل XRP إلى FXRP، مما يمنحها قدرة استدعاء العقود، وبالتالي الاندماج بسلاسة في بروتوكولات الإقراض اللامركزي والتداول والمشتقات. من خلال هذه الآلية، يمكن لحاملي XRP المشاركة في الأنشطة الربحية الرئيسية بما في ذلك الرهن، وتعدين السيولة وغيرها.
علاوة على ذلك، قدمت Flare عملة مستقرة USD₮0، كأصل أصلي مستند إلى معيار OFT (الرمز القابل للتداول عبر السلاسل) المبني على LayerZero، مما يوفر توافقًا أصليًا عبر السلاسل. بعد اقترانها مع XRP، يمكن استخدام USD₮0 ليس فقط لبناء عمق سوق للتداول وضمان القروض، ولكن أيضًا يمكنها الاتصال بنظام USDT البيئي الذي تتجاوز قيمته السوقية 155 مليار دولار، مما يضيف "قاعدة رأس المال" ذات السيولة العالية إلى نظام XRPFi.
وفقًا للبيانات، شهدت بيئة Flare نموًا ملحوظًا مؤخرًا: اعتبارًا من 10 يونيو، تجاوزت القيمة الإجمالية المقفلة 1.57 مليار دولار، وذلك بفضل إطلاق USD₮0، حيث يبلغ حجم المعروض من USD₮0 حوالي 92.1 مليون دولار. على المدى الطويل، من المتوقع أن تنمو القيمة الإجمالية المقفلة لـ Flare بنسبة تزيد عن 400% من فبراير 2024 إلى فبراير 2025. بالإضافة إلى ذلك، قامت Flare أيضًا بتكامل العديد من أدوات المحفظة المتوافقة مع XRPL، مما يقلل من عوائق دخول المستخدمين.
تصف Flare نظام XRPFi الخاص بها على أنه "نموذج دوار": حيث يوفر مصدر رأس المال بسعر USD₮0، ويحقق FXRP قابلية التوافق للعقود، مما يؤدي إلى توفير السيولة، مما يعزز المزيد من تطبيقات التمويل اللامركزي والسيناريوهات الحقيقية، وبالتالي يعيد تغذية القيمة البيئية الطويلة الأجل لـ XRP.
في المستقبل، تخطط Flare أيضًا لإدخال أصول غير قائمة على العقود الذكية إلى المنصة، لتوسيع تطبيقاتها في مجال التمويل اللامركزي.
Doppler Finance: بناء مصفوفة عائدات XRPFi
بينما تبني Flare التوافق على السلسلة، قامت Doppler Finance بتصميم مجموعة كاملة من آليات العائد حول XRP، في محاولة لسد الفجوة في العائدات والمنتجات المالية الخاصة بـ XRP. اعتبارًا من 8 يونيو، اجتذب هذا المنصة أكثر من 30 مليون دولار كقيمة إجمالية مقفلة، مما جعلها واحدة من المشاركين الرئيسيين في مجال XRPFi.
تقدم Doppler Finance نوعين رئيسيين من منتجات العائد: عائد CeDeFi واستراتيجيات DeFi على السلسلة. يعتمد الأول بشكل أساسي على إدارة الأصول من خلال الحفظ على مستوى المؤسسات والعمليات الكمية، بينما يستكشف الثاني سيناريوهات العائد على السلسلة بما في ذلك الإقراض واستراتيجيات العملات المستقرة والتخزين.
في نموذج CeDeFi، يقوم المستخدمون بإيداع XRP في عنوان مخصص، حيث يتم حفظ الأصول بواسطة أمين موثوق، ويتم نقلها وفقًا للخطة إلى منصة التداول لتنفيذ استراتيجيات كمية، مثل المراجحة، وتداول الفارق، وغيرها. يتم إعادة تدفق الأرباح إلى حساب المستخدم بعد التسوية خارج السلسلة.
فيما يتعلق بالعائدات على السلسلة، يقوم Doppler بنشاط بربط نظام XRPL البيئي الجانبي، بما في ذلك الشبكات المتوافقة مع EVM والبروتوكولات الناشئة. تشمل استراتيجياته:
إقراض XRP: من خلال إيداع XRP في بروتوكول إقراض متوافق مع التدقيق، يمكنك الحصول على الفوائد أو المكافآت الأصلية. يقترض المدينون باستخدام أصول أخرى كضمان، وتدير المنصة عملية التصفية تلقائيًا لضمان الأمان.
استراتيجية عائدات العملات المستقرة: استخدام XRP كضمان للاقتراض من العملات المستقرة (مثل USDC)، ثم نشرها في بروتوكولات عائدات العملات المستقرة. يعتمد Doppler على نسبة LTV محافظة، ويقوم بضبط المراكز ديناميكياً لتحقيق عوائد منخفضة المخاطر.
الرهانات السائلة واستراتيجيات الرفع المالي: يمكن للمستخدمين إجراء رهانات مالية رافعة بنقرة واحدة في برك LST محددة، خاصة حول رموز الجانبية مثل ROOT. تسهل هذه الآلية العمليات المعقدة من خلال العقود الآلية، مما يحسن تجربة المستخدم.
من أجل تقليل المخاطر بشكل أكبر، تقوم Doppler Finance ببناء سوق إقراض معزول عن المخاطر، مما يسمح لمجموعات الأصول المختلفة بالعمل بشكل مستقل، وبالتالي تجنب تأثير الأصول ذات التقلبات العالية على استقرار النظام ككل. بالإضافة إلى تضمين XRP و USDC و ROOT وغيرها من الأصول الرئيسية في المجموعة الأساسية، تخطط Doppler Finance أيضًا لإطلاق عدة أسواق معزولة، بما في ذلك مجموعة LST المصممة خصيصًا لزراعة العوائد بالرافعة المالية، بالإضافة إلى سوق معزول يحتوي على رموز الألعاب.
نظرًا لأن XRPFi تتضمن الأصول عبر السلاسل، والحفظ، وتنفيذ استراتيجيات عالية المستوى، فإن آلية الأمان أصبحت جزءًا مهمًا من تصميم المشروع. حاليًا، تتبنى Doppler Finance آلية متعددة الطبقات لإدارة المخاطر.
في مجال الحفظ على الأصول، اختارت المنصة مقدمي الخدمات الرائدين في الصناعة، وتضمن سلامة الأصول من خلال إدارة المحافظ الباردة، التحقق على السلسلة، وعزل الإفلاس. في مجال التداول الكمي، تتبنى المنصة نموذج التعاون بين استراتيجيات متعددة وفرق متعددة، وتصمم معظم العمليات على أنها "هيكل عقد الإقراض"، لضمان إمكانية استرداد المبلغ الأساسي في الحالات غير المتطرفة.
بالإضافة إلى ذلك، يجب على جميع الأطراف المتعاونة الخضوع لعملية تدقيق صارمة، بما في ذلك تقييم الأداء التاريخي، استقرار الاستراتيجيات، حجم الأصول المدارة والمخاطر المالية، لاختيار المؤسسات المؤهلة للمشاركة.
آفاق وتحديات XRPFi
مع نضوج نظام التمويل اللامركزي على الإيثيريوم، بدأ السوق في التركيز على الأصول ذات القيمة السوقية العالية التي لم تُفعل بشكل كامل بعد. ظهور XRPFi يملأ الفراغ الذي طالما عانت منه XRP "قيمة سوقية عالية، وقلّة الاستخدام في السلسلة". من خلال تقنيات مثل بروتوكول FAssets على شبكة Flare، تمكنت XRP من الدخول إلى نظام التمويل اللامركزي. تقوم Doppler Finance ببناء مجموعة كاملة من آليات العائد المستدام، بما في ذلك عائدات CeDeFi، والتخزين السائل، حيث تتمتع بمسارات حقيقية، كما تم تخصيص الموارد لتعزيز الأمان وتجربة المستخدم.
من الناحية المنطقية، فإن تطوير XRPFi يستجيب للحاجة الملحة الناجمة عن تفعيل XRP وتطور النظام البيئي المرتبط به. ولكن يجب الإشارة إلى أن النظام البيئي الحالي لـ XRPFi لا يزال في مرحلة مبكرة. على الرغم من أن مسار منتجات Flare و Doppler واضح إلى حد ما، إلا أن حجم المستخدمين الإجمالي وعمق السيولة ونضج البروتوكول لا يزال بحاجة إلى التحقق. كجهد لدمج الأصول التقليدية في نماذج مالية ناشئة، فإن آفاق تطوير XRPFi تستحق اهتمام الصناعة المستمر.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 15
أعجبني
15
8
إعادة النشر
مشاركة
تعليق
0/400
MetaverseVagabond
· 08-14 09:51
لم يعد بإمكاني التحمل، لقد تسللت XRP أخيراً إلى حفرة التمويل اللامركزي.
شاهد النسخة الأصليةرد0
GweiWatcher
· 08-13 03:59
XRP يلعب بأفكار جديدة哦
شاهد النسخة الأصليةرد0
WhaleMinion
· 08-13 03:57
ثور هو ما تم تضخيمه، متى يمكننا رؤية النتائج الفعلية
صعود XRPFi: Flare و Doppler يقودان فصلًا جديدًا في النظام البيئي للتمويل اللامركزي XRP
XRPFi: فرص جديدة في خريطة التمويل اللامركزي لنظام XRP
تعتبر XRP واحدة من الأصول المهمة في سوق العملات المشفرة، حيث تبلغ قيمتها السوقية الحالية حوالي 134.4 مليار دولار، وهي تأتي بعد البيتكوين، مما يجعلها العملة المشفرة غير القائمة على العقود الذكية ذات القيمة السوقية الأعلى. بفضل قدرتها على الدفع عبر الحدود بسرعة وبتكلفة منخفضة، حصلت XRP على تطبيق مستقر في القطاع المالي التقليدي. ومع ذلك، بسبب افتقارها الطويل للدعم الخاص بالعقود الذكية، تجد XRP صعوبة في الاندماج ضمن النظام البيئي الرئيسي للتمويل اللامركزي، مما أصبح نقطة تركيز متزايدة للاهتمام في الصناعة.
مع تخفيف النزاعات القانونية ذات الصلة، وزيادة قيمة سوق العملات المستقرة RLUSD، واهتمام السوق المستمر بصندوق المؤشرات المتداولة XRP، بدأ توقع المستثمرين لمستقبل XRP في الارتفاع تدريجياً. بدأ المزيد من المؤسسات والمستثمرين الأفراد في التركيز على كيفية تحسين عائدات XRP وكفاءة استخدامه من خلال التمويل اللامركزي، مما دفع إلى ظهور وتطور مفهوم "XRPFi".
شبكة Flare: مزود البنية التحتية لـ XRPFi
في عملية تطوير XRPFi، تعتبر شبكة Flare مزود البنية التحتية الرئيسية. على الرغم من أن دفتر أستاذ XRP (XRPL) يظهر أداءً ممتازًا من حيث السرعة والاستقرار، إلا أن لديه قيودًا فطرية في القابلية للتجميع وميزات العقود المطلوبة في التمويل اللامركزي. تمكّن Flare XRP من خلال التكنولوجيا، لتصبح المحرك الأساسي الذي يربط بين XRPL التقليدية وإيكولوجيا التمويل اللامركزي متعددة السلاسل.
Flare هو بلوكتشين L1 متوافق مع EVM، مصمم لتحقيق التداخل متعدد السلاسل. بروتوكول FAssets الخاص به يمكنه تحويل الأصول غير الذكية مثل XRP إلى FXRP، مما يمنحها قدرة استدعاء العقود، وبالتالي الاندماج بسلاسة في بروتوكولات الإقراض اللامركزي والتداول والمشتقات. من خلال هذه الآلية، يمكن لحاملي XRP المشاركة في الأنشطة الربحية الرئيسية بما في ذلك الرهن، وتعدين السيولة وغيرها.
علاوة على ذلك، قدمت Flare عملة مستقرة USD₮0، كأصل أصلي مستند إلى معيار OFT (الرمز القابل للتداول عبر السلاسل) المبني على LayerZero، مما يوفر توافقًا أصليًا عبر السلاسل. بعد اقترانها مع XRP، يمكن استخدام USD₮0 ليس فقط لبناء عمق سوق للتداول وضمان القروض، ولكن أيضًا يمكنها الاتصال بنظام USDT البيئي الذي تتجاوز قيمته السوقية 155 مليار دولار، مما يضيف "قاعدة رأس المال" ذات السيولة العالية إلى نظام XRPFi.
وفقًا للبيانات، شهدت بيئة Flare نموًا ملحوظًا مؤخرًا: اعتبارًا من 10 يونيو، تجاوزت القيمة الإجمالية المقفلة 1.57 مليار دولار، وذلك بفضل إطلاق USD₮0، حيث يبلغ حجم المعروض من USD₮0 حوالي 92.1 مليون دولار. على المدى الطويل، من المتوقع أن تنمو القيمة الإجمالية المقفلة لـ Flare بنسبة تزيد عن 400% من فبراير 2024 إلى فبراير 2025. بالإضافة إلى ذلك، قامت Flare أيضًا بتكامل العديد من أدوات المحفظة المتوافقة مع XRPL، مما يقلل من عوائق دخول المستخدمين.
تصف Flare نظام XRPFi الخاص بها على أنه "نموذج دوار": حيث يوفر مصدر رأس المال بسعر USD₮0، ويحقق FXRP قابلية التوافق للعقود، مما يؤدي إلى توفير السيولة، مما يعزز المزيد من تطبيقات التمويل اللامركزي والسيناريوهات الحقيقية، وبالتالي يعيد تغذية القيمة البيئية الطويلة الأجل لـ XRP.
في المستقبل، تخطط Flare أيضًا لإدخال أصول غير قائمة على العقود الذكية إلى المنصة، لتوسيع تطبيقاتها في مجال التمويل اللامركزي.
Doppler Finance: بناء مصفوفة عائدات XRPFi
بينما تبني Flare التوافق على السلسلة، قامت Doppler Finance بتصميم مجموعة كاملة من آليات العائد حول XRP، في محاولة لسد الفجوة في العائدات والمنتجات المالية الخاصة بـ XRP. اعتبارًا من 8 يونيو، اجتذب هذا المنصة أكثر من 30 مليون دولار كقيمة إجمالية مقفلة، مما جعلها واحدة من المشاركين الرئيسيين في مجال XRPFi.
تقدم Doppler Finance نوعين رئيسيين من منتجات العائد: عائد CeDeFi واستراتيجيات DeFi على السلسلة. يعتمد الأول بشكل أساسي على إدارة الأصول من خلال الحفظ على مستوى المؤسسات والعمليات الكمية، بينما يستكشف الثاني سيناريوهات العائد على السلسلة بما في ذلك الإقراض واستراتيجيات العملات المستقرة والتخزين.
في نموذج CeDeFi، يقوم المستخدمون بإيداع XRP في عنوان مخصص، حيث يتم حفظ الأصول بواسطة أمين موثوق، ويتم نقلها وفقًا للخطة إلى منصة التداول لتنفيذ استراتيجيات كمية، مثل المراجحة، وتداول الفارق، وغيرها. يتم إعادة تدفق الأرباح إلى حساب المستخدم بعد التسوية خارج السلسلة.
فيما يتعلق بالعائدات على السلسلة، يقوم Doppler بنشاط بربط نظام XRPL البيئي الجانبي، بما في ذلك الشبكات المتوافقة مع EVM والبروتوكولات الناشئة. تشمل استراتيجياته:
إقراض XRP: من خلال إيداع XRP في بروتوكول إقراض متوافق مع التدقيق، يمكنك الحصول على الفوائد أو المكافآت الأصلية. يقترض المدينون باستخدام أصول أخرى كضمان، وتدير المنصة عملية التصفية تلقائيًا لضمان الأمان.
استراتيجية عائدات العملات المستقرة: استخدام XRP كضمان للاقتراض من العملات المستقرة (مثل USDC)، ثم نشرها في بروتوكولات عائدات العملات المستقرة. يعتمد Doppler على نسبة LTV محافظة، ويقوم بضبط المراكز ديناميكياً لتحقيق عوائد منخفضة المخاطر.
الرهانات السائلة واستراتيجيات الرفع المالي: يمكن للمستخدمين إجراء رهانات مالية رافعة بنقرة واحدة في برك LST محددة، خاصة حول رموز الجانبية مثل ROOT. تسهل هذه الآلية العمليات المعقدة من خلال العقود الآلية، مما يحسن تجربة المستخدم.
من أجل تقليل المخاطر بشكل أكبر، تقوم Doppler Finance ببناء سوق إقراض معزول عن المخاطر، مما يسمح لمجموعات الأصول المختلفة بالعمل بشكل مستقل، وبالتالي تجنب تأثير الأصول ذات التقلبات العالية على استقرار النظام ككل. بالإضافة إلى تضمين XRP و USDC و ROOT وغيرها من الأصول الرئيسية في المجموعة الأساسية، تخطط Doppler Finance أيضًا لإطلاق عدة أسواق معزولة، بما في ذلك مجموعة LST المصممة خصيصًا لزراعة العوائد بالرافعة المالية، بالإضافة إلى سوق معزول يحتوي على رموز الألعاب.
نظرًا لأن XRPFi تتضمن الأصول عبر السلاسل، والحفظ، وتنفيذ استراتيجيات عالية المستوى، فإن آلية الأمان أصبحت جزءًا مهمًا من تصميم المشروع. حاليًا، تتبنى Doppler Finance آلية متعددة الطبقات لإدارة المخاطر.
في مجال الحفظ على الأصول، اختارت المنصة مقدمي الخدمات الرائدين في الصناعة، وتضمن سلامة الأصول من خلال إدارة المحافظ الباردة، التحقق على السلسلة، وعزل الإفلاس. في مجال التداول الكمي، تتبنى المنصة نموذج التعاون بين استراتيجيات متعددة وفرق متعددة، وتصمم معظم العمليات على أنها "هيكل عقد الإقراض"، لضمان إمكانية استرداد المبلغ الأساسي في الحالات غير المتطرفة.
بالإضافة إلى ذلك، يجب على جميع الأطراف المتعاونة الخضوع لعملية تدقيق صارمة، بما في ذلك تقييم الأداء التاريخي، استقرار الاستراتيجيات، حجم الأصول المدارة والمخاطر المالية، لاختيار المؤسسات المؤهلة للمشاركة.
آفاق وتحديات XRPFi
مع نضوج نظام التمويل اللامركزي على الإيثيريوم، بدأ السوق في التركيز على الأصول ذات القيمة السوقية العالية التي لم تُفعل بشكل كامل بعد. ظهور XRPFi يملأ الفراغ الذي طالما عانت منه XRP "قيمة سوقية عالية، وقلّة الاستخدام في السلسلة". من خلال تقنيات مثل بروتوكول FAssets على شبكة Flare، تمكنت XRP من الدخول إلى نظام التمويل اللامركزي. تقوم Doppler Finance ببناء مجموعة كاملة من آليات العائد المستدام، بما في ذلك عائدات CeDeFi، والتخزين السائل، حيث تتمتع بمسارات حقيقية، كما تم تخصيص الموارد لتعزيز الأمان وتجربة المستخدم.
من الناحية المنطقية، فإن تطوير XRPFi يستجيب للحاجة الملحة الناجمة عن تفعيل XRP وتطور النظام البيئي المرتبط به. ولكن يجب الإشارة إلى أن النظام البيئي الحالي لـ XRPFi لا يزال في مرحلة مبكرة. على الرغم من أن مسار منتجات Flare و Doppler واضح إلى حد ما، إلا أن حجم المستخدمين الإجمالي وعمق السيولة ونضج البروتوكول لا يزال بحاجة إلى التحقق. كجهد لدمج الأصول التقليدية في نماذج مالية ناشئة، فإن آفاق تطوير XRPFi تستحق اهتمام الصناعة المستمر.