Kecerdasan buatan sedang menciptakan kekayaan dengan kecepatan dan skala yang belum pernah terjadi sebelumnya, melahirkan sekelompok miliarder baru.
Menurut data CB Insights, saat ini ada 498 perusahaan AI "unicorn" di seluruh dunia yang nilainya lebih dari 1 miliar USD, dengan total nilai mencapai 2,7 triliun USD. Di antaranya, 100 perusahaan didirikan pada tahun 2023 dan seterusnya, dan perusahaan dengan nilai lebih dari 100 juta USD sudah lebih dari 1300.
Inti dari perayaan kekayaan ini adalah kemampuan pendanaan yang luar biasa dari perusahaan AI rintisan dan nilai yang terus meroket. Anthropic sedang bernegosiasi untuk mendapatkan pendanaan sebesar 5 miliar dolar dengan valuasi 170 miliar dolar, hampir dua kali lipat dari valuasi pada bulan Maret. Thinking Machines Lab, yang didirikan oleh mantan CTO OpenAI Mira Murati, menyelesaikan pendanaan putaran benih sebesar 2 miliar dolar pada bulan Juli, memecahkan rekor putaran benih terbesar dalam sejarah.
Putaran penciptaan kekayaan ini tidak hanya terbatas pada perusahaan rintisan, tetapi juga mencakup lonjakan harga saham raksasa teknologi yang terdaftar seperti Nvidia, Meta, dan Microsoft, serta perkembangan pesat perusahaan infrastruktur seperti pusat data, yang bersama-sama membentuk panorama ledakan kekayaan AI ini.
Pakar utama MIT Andrew McAfee menyatakan:
"Melihat kembali data selama 100 tahun, kami belum pernah melihat penciptaan kekayaan dengan skala dan kecepatan seperti ini, yang tidak pernah terjadi sebelumnya."
Kelompok miliarder baru muncul dengan cepat
Putaran pembiayaan besar tahun ini sedang secara massal menciptakan miliarder baru. Menurut perkiraan Bloomberg pada bulan Maret, empat perusahaan AI swasta terbesar telah menciptakan setidaknya 15 miliarder, dengan total kekayaan bersih mencapai 38 miliar dolar AS. Sejak itu, lebih dari sepuluh perusahaan unicorn telah lahir.
Menurut laporan media yang mengutip sumber yang mengetahui, CEO Anthropic AI Dario Amodei dan enam pendiri bersama lainnya, kini kemungkinan besar adalah miliarder dengan kekayaan puluhan miliar dolar. Selain itu, Anysphere pada bulan Juni mendapatkan pendanaan dengan valuasi 9,9 miliar dolar, dan beberapa minggu kemudian dilaporkan mendapatkan tawaran valuasi antara 18 miliar hingga 20 miliar dolar, yang kemungkinan besar membuat pendiri dan CEO berusia 25 tahun, Michael Truell, menjadi miliarder.
Perlu dicatat bahwa sebagian besar kekayaan AI saat ini masih ada dalam bentuk "kaya di atas kertas" di perusahaan yang belum terdaftar, yang membuat para pendiri dan pemegang saham kesulitan untuk segera mencairkan.
Berbeda dengan periode gelembung internet di akhir 1990-an ketika banyak perusahaan meluncurkan IPO, saat ini perusahaan rintisan AI dapat tetap dalam status privat lebih lama berkat investasi berkelanjutan dari modal ventura, dana kekayaan sovereign, kantor keluarga, dan investor teknologi lainnya.
Meskipun saluran IPO menyempit, para raja AI tidak kekurangan cara untuk mengubah kekayaan kertas mereka menjadi likuiditas. Perkembangan cepat pasar sekunder memberi mereka kesempatan untuk menjual saham, penjualan sekunder yang terstruktur atau pengambilalihan tawaran menjadi semakin umum.
Negosiasi penjualan saham kedua yang dilakukan oleh OpenAI adalah contoh klasik, yang bertujuan untuk memberikan tunai kepada karyawan. Selain itu, banyak pendiri juga dapat meminjam uang melalui jaminan ekuitas.
Merger dan akuisisi adalah peristiwa likuiditas penting lainnya. Menurut statistik dari CB Insights, sejak tahun 2023, telah terjadi 73 peristiwa likuiditas di bidang AI, termasuk merger dan akuisisi, IPO, merger terbalik, atau akuisisi mayoritas saham perusahaan.
Misalnya, setelah Meta berinvestasi 14,3 miliar dolar AS ke Scale AI, pendirinya Alexandr Wang bergabung dengan tim AI Meta. Sementara itu, salah satu pendiri Scale AI, Lucy Guo, setelah meninggalkan perusahaan pada tahun 2018, juga menggunakan kekayaan sahamnya untuk membeli sebuah rumah mewah senilai sekitar 30 juta dolar AS di Hollywood Hills, Los Angeles.
Kekayaan tercipta sangat terkonsentrasi di kawasan Teluk
Gelombang AI ini sangat terkonsentrasi secara geografis di kawasan Teluk San Francisco, mengingatkan pada Silicon Valley di era internet.
Menurut data dari Silicon Valley Institute for Regional Studies, perusahaan-perusahaan di Silicon Valley memperoleh lebih dari 35 miliar dolar dalam investasi ventura tahun lalu. Selain itu, menurut laporan New World Wealth dan Henley & Partners, jumlah miliarder di San Francisco saat ini mencapai 82 orang, melampaui 66 orang di New York. Dalam sepuluh tahun terakhir, populasi jutawan di Bay Area telah meningkat dua kali lipat, sementara peningkatan di New York adalah 45%.
Pemasukan kekayaan secara langsung meningkatkan ekonomi lokal. Menurut data Sotheby International Realty, jumlah rumah di San Francisco yang terjual lebih dari 20 juta dolar tahun lalu mencapai rekor tertinggi. Kota yang beberapa tahun lalu masih menghadapi "siklus malapetaka" ini kini mengalami lonjakan besar dalam sewa, harga rumah, dan permintaan karena dorongan dari AI.
McAfee mengatakan:
"Gelombang AI ini sangat terpusat secara geografis, yang mengejutkan. Mereka yang tahu bagaimana mendirikan, mendanai, dan mengembangkan perusahaan teknologi ada di sana. Selama 25 tahun saya mendengar orang berkata 'ini adalah akhir Silicon Valley' atau tempat lain adalah 'Silicon Valley yang baru', tetapi Silicon Valley tetaplah Silicon Valley."
Industri manajemen kekayaan menghadapi peluang dan tantangan baru
Seiring berjalannya waktu dan kemungkinan IPO di masa depan, kekayaan besar yang diciptakan oleh perusahaan AI swasta ini pada hari ini akan menjadi lebih likuid, membawa peluang bersejarah bagi industri manajemen kekayaan.
Menurut penasihat teknologi yang mengungkapkan kepada media, semua bank swasta utama, perusahaan sekuritas besar, dan bank investasi boutique sedang aktif mendekati elit AI, berharap untuk memenangkan bisnis mereka.
Namun, melayani kelompok orang kaya baru ini bukanlah hal yang mudah. Simon Krinsky, Managing Director Eksekutif Pathstone, menunjukkan bahwa sebagian besar kekayaan AI masih terkunci dalam ekuitas perusahaan swasta yang tidak likuid. Dia percaya bahwa proporsi non-likuiditas kekayaan orang kaya AI baru jauh lebih tinggi dibandingkan dengan mereka yang pernah bekerja di perusahaan terbuka besar seperti Meta atau Google.
Krinsky memperkirakan bahwa para miliarder AI akan mengikuti pola perilaku yang mirip dengan para taipan internet tahun 1990-an: awalnya memanfaatkan likuiditas berlebih untuk berinvestasi di perusahaan teknologi serupa yang dikenal melalui jaringan, setelah mengalami volatilitas tinggi dan risiko konsentrasi di industri spekulatif, akhirnya beralih ke layanan manajemen kekayaan profesional untuk mencari diversifikasi dan perlindungan profesional.
Lihat Asli
Halaman ini mungkin berisi konten pihak ketiga, yang disediakan untuk tujuan informasi saja (bukan pernyataan/jaminan) dan tidak boleh dianggap sebagai dukungan terhadap pandangannya oleh Gate, atau sebagai nasihat keuangan atau profesional. Lihat Penafian untuk detailnya.
AI menciptakan kekayaan dengan kecepatan rekor
Penulis: Li Xiaoyin
Kecerdasan buatan sedang menciptakan kekayaan dengan kecepatan dan skala yang belum pernah terjadi sebelumnya, melahirkan sekelompok miliarder baru.
Menurut data CB Insights, saat ini ada 498 perusahaan AI "unicorn" di seluruh dunia yang nilainya lebih dari 1 miliar USD, dengan total nilai mencapai 2,7 triliun USD. Di antaranya, 100 perusahaan didirikan pada tahun 2023 dan seterusnya, dan perusahaan dengan nilai lebih dari 100 juta USD sudah lebih dari 1300.
Inti dari perayaan kekayaan ini adalah kemampuan pendanaan yang luar biasa dari perusahaan AI rintisan dan nilai yang terus meroket. Anthropic sedang bernegosiasi untuk mendapatkan pendanaan sebesar 5 miliar dolar dengan valuasi 170 miliar dolar, hampir dua kali lipat dari valuasi pada bulan Maret. Thinking Machines Lab, yang didirikan oleh mantan CTO OpenAI Mira Murati, menyelesaikan pendanaan putaran benih sebesar 2 miliar dolar pada bulan Juli, memecahkan rekor putaran benih terbesar dalam sejarah.
Putaran penciptaan kekayaan ini tidak hanya terbatas pada perusahaan rintisan, tetapi juga mencakup lonjakan harga saham raksasa teknologi yang terdaftar seperti Nvidia, Meta, dan Microsoft, serta perkembangan pesat perusahaan infrastruktur seperti pusat data, yang bersama-sama membentuk panorama ledakan kekayaan AI ini.
Pakar utama MIT Andrew McAfee menyatakan:
"Melihat kembali data selama 100 tahun, kami belum pernah melihat penciptaan kekayaan dengan skala dan kecepatan seperti ini, yang tidak pernah terjadi sebelumnya."
Kelompok miliarder baru muncul dengan cepat
Putaran pembiayaan besar tahun ini sedang secara massal menciptakan miliarder baru. Menurut perkiraan Bloomberg pada bulan Maret, empat perusahaan AI swasta terbesar telah menciptakan setidaknya 15 miliarder, dengan total kekayaan bersih mencapai 38 miliar dolar AS. Sejak itu, lebih dari sepuluh perusahaan unicorn telah lahir.
Menurut laporan media yang mengutip sumber yang mengetahui, CEO Anthropic AI Dario Amodei dan enam pendiri bersama lainnya, kini kemungkinan besar adalah miliarder dengan kekayaan puluhan miliar dolar. Selain itu, Anysphere pada bulan Juni mendapatkan pendanaan dengan valuasi 9,9 miliar dolar, dan beberapa minggu kemudian dilaporkan mendapatkan tawaran valuasi antara 18 miliar hingga 20 miliar dolar, yang kemungkinan besar membuat pendiri dan CEO berusia 25 tahun, Michael Truell, menjadi miliarder.
Perlu dicatat bahwa sebagian besar kekayaan AI saat ini masih ada dalam bentuk "kaya di atas kertas" di perusahaan yang belum terdaftar, yang membuat para pendiri dan pemegang saham kesulitan untuk segera mencairkan.
Berbeda dengan periode gelembung internet di akhir 1990-an ketika banyak perusahaan meluncurkan IPO, saat ini perusahaan rintisan AI dapat tetap dalam status privat lebih lama berkat investasi berkelanjutan dari modal ventura, dana kekayaan sovereign, kantor keluarga, dan investor teknologi lainnya.
Meskipun saluran IPO menyempit, para raja AI tidak kekurangan cara untuk mengubah kekayaan kertas mereka menjadi likuiditas. Perkembangan cepat pasar sekunder memberi mereka kesempatan untuk menjual saham, penjualan sekunder yang terstruktur atau pengambilalihan tawaran menjadi semakin umum.
Negosiasi penjualan saham kedua yang dilakukan oleh OpenAI adalah contoh klasik, yang bertujuan untuk memberikan tunai kepada karyawan. Selain itu, banyak pendiri juga dapat meminjam uang melalui jaminan ekuitas.
Merger dan akuisisi adalah peristiwa likuiditas penting lainnya. Menurut statistik dari CB Insights, sejak tahun 2023, telah terjadi 73 peristiwa likuiditas di bidang AI, termasuk merger dan akuisisi, IPO, merger terbalik, atau akuisisi mayoritas saham perusahaan.
Misalnya, setelah Meta berinvestasi 14,3 miliar dolar AS ke Scale AI, pendirinya Alexandr Wang bergabung dengan tim AI Meta. Sementara itu, salah satu pendiri Scale AI, Lucy Guo, setelah meninggalkan perusahaan pada tahun 2018, juga menggunakan kekayaan sahamnya untuk membeli sebuah rumah mewah senilai sekitar 30 juta dolar AS di Hollywood Hills, Los Angeles.
Kekayaan tercipta sangat terkonsentrasi di kawasan Teluk
Gelombang AI ini sangat terkonsentrasi secara geografis di kawasan Teluk San Francisco, mengingatkan pada Silicon Valley di era internet.
Menurut data dari Silicon Valley Institute for Regional Studies, perusahaan-perusahaan di Silicon Valley memperoleh lebih dari 35 miliar dolar dalam investasi ventura tahun lalu. Selain itu, menurut laporan New World Wealth dan Henley & Partners, jumlah miliarder di San Francisco saat ini mencapai 82 orang, melampaui 66 orang di New York. Dalam sepuluh tahun terakhir, populasi jutawan di Bay Area telah meningkat dua kali lipat, sementara peningkatan di New York adalah 45%.
Pemasukan kekayaan secara langsung meningkatkan ekonomi lokal. Menurut data Sotheby International Realty, jumlah rumah di San Francisco yang terjual lebih dari 20 juta dolar tahun lalu mencapai rekor tertinggi. Kota yang beberapa tahun lalu masih menghadapi "siklus malapetaka" ini kini mengalami lonjakan besar dalam sewa, harga rumah, dan permintaan karena dorongan dari AI.
McAfee mengatakan:
"Gelombang AI ini sangat terpusat secara geografis, yang mengejutkan. Mereka yang tahu bagaimana mendirikan, mendanai, dan mengembangkan perusahaan teknologi ada di sana. Selama 25 tahun saya mendengar orang berkata 'ini adalah akhir Silicon Valley' atau tempat lain adalah 'Silicon Valley yang baru', tetapi Silicon Valley tetaplah Silicon Valley."
Industri manajemen kekayaan menghadapi peluang dan tantangan baru
Seiring berjalannya waktu dan kemungkinan IPO di masa depan, kekayaan besar yang diciptakan oleh perusahaan AI swasta ini pada hari ini akan menjadi lebih likuid, membawa peluang bersejarah bagi industri manajemen kekayaan.
Menurut penasihat teknologi yang mengungkapkan kepada media, semua bank swasta utama, perusahaan sekuritas besar, dan bank investasi boutique sedang aktif mendekati elit AI, berharap untuk memenangkan bisnis mereka.
Namun, melayani kelompok orang kaya baru ini bukanlah hal yang mudah. Simon Krinsky, Managing Director Eksekutif Pathstone, menunjukkan bahwa sebagian besar kekayaan AI masih terkunci dalam ekuitas perusahaan swasta yang tidak likuid. Dia percaya bahwa proporsi non-likuiditas kekayaan orang kaya AI baru jauh lebih tinggi dibandingkan dengan mereka yang pernah bekerja di perusahaan terbuka besar seperti Meta atau Google.
Krinsky memperkirakan bahwa para miliarder AI akan mengikuti pola perilaku yang mirip dengan para taipan internet tahun 1990-an: awalnya memanfaatkan likuiditas berlebih untuk berinvestasi di perusahaan teknologi serupa yang dikenal melalui jaringan, setelah mengalami volatilitas tinggi dan risiko konsentrasi di industri spekulatif, akhirnya beralih ke layanan manajemen kekayaan profesional untuk mencari diversifikasi dan perlindungan profesional.