Bitcoin giảm xuống dưới 90.000 USD: Cảnh báo thị trường Bear năm 2025 và hướng dẫn sinh tồn cho nhà đầu tư

Tình hình thị trường: Thể hiện u ám

Tính đến ngày 26 tháng 2 năm 2025, giá Bitcoin giảm xuống khoảng 88.000 USD, các loại tiền điện tử khác cũng giảm phổ biến. Cảm xúc toàn bộ thị trường tiền điện tử đã trở lại mức thấp của năm 2024. Các nguyên nhân dẫn đến sự sụt giảm của thị trường bao gồm áp lực bán trên thị trường cổ phiếu, dòng vốn ra khỏi Bitcoin ETF, sự kiện 1,5 tỷ đô la Ethereum bị đánh cắp từ một nền tảng giao dịch, cũng như căng thẳng thương mại giữa Mỹ và Trung Quốc và sự không chắc chắn trong chính sách thuế của Mỹ. Những yếu tố này đã cùng nhau tạo ra một môi trường thị trường tránh rủi ro, ảnh hưởng đến toàn bộ thị trường tiền điện tử.

Bitcoin "Thứ Ba Đen" : Nhiều yếu tố tiêu cực đè bẹp 90,000 USD

Vào ngày 25 tháng 2 năm 2025, Bitcoin lần đầu tiên giảm xuống dưới ngưỡng tâm lý 90,000 USD kể từ tháng 11 năm 2024, cuối cùng đóng cửa ở mức 87,169 USD, với mức giảm trong ngày đạt 7.25%. Sự sụp đổ này là kết quả của việc nhiều yếu tố rủi ro chồng chất.

• Áp lực chính sách vĩ mô: Chính phủ Trump đã công bố tăng thuế 25% đối với hàng hóa nhập khẩu từ Canada và Mexico bắt đầu từ tháng 3, dẫn đến lợi suất trái phiếu Mỹ giảm mạnh xuống mức thấp nhất trong hai tháng, toàn cầu gia tăng rút vốn khỏi tài sản rủi ro.

• Khủng hoảng niềm tin quản lý: Sự kiện 1,5 tỷ đô la Ethereum bị đánh cắp từ một nền tảng giao dịch đang tiếp tục lan rộng, mặc dù nền tảng này đã nhanh chóng khởi động bồi thường bảo hiểm, nhưng quy mô sự kiện đã vượt quá 2,4 lần so với sự kiện 625 triệu đô la vào năm 2022, gây tổn hại nghiêm trọng đến niềm tin của thị trường đối với các sàn giao dịch tập trung.

• Làn sóng rút vốn: Bitcoin ETF đã có 6 ngày liên tiếp rút ròng, vào ngày 24 đã có mức rút ròng trong một ngày vượt qua 5.16 triệu USD, lập kỷ lục cao nhất kể từ khi sản phẩm được niêm yết vào tháng 1 năm 2024. Dữ liệu cho thấy, 10 ETF hàng đầu đã mất tổng cộng 6.44 triệu USD trong tháng này, cho thấy các nhà đầu tư tổ chức đang đánh giá lại việc phân bổ tài sản tiền điện tử.

Xu hướng tương lai: Chỉ số quan trọng nửa cuối năm 2025

Các nhà phân tích thị trường đều cho rằng, cuộc họp chính sách của Cục Dự trữ Liên bang vào giữa tháng 3 và hội nghị bộ trưởng tài chính G20 sẽ trở thành những điểm chuyển biến quan trọng. Mặc dù bầu không khí ngắn hạn vẫn chưa sáng sủa, nhưng dữ liệu từ thị trường phái sinh cho thấy, hợp đồng tương lai Bitcoin đáo hạn vào tháng 12 năm 2025 vẫn giữ mức chênh lệch 103,000 đô la, điều này ngụ ý rằng các tổ chức vẫn có niềm tin cơ bản vào giá trị lâu dài.

| Thời gian | Chỉ số quan sát | Ảnh hưởng dự kiến | |---------|--------------|-------------| | Tháng 3 năm 2025 | Quyết định lãi suất của Cục Dự trữ Liên bang | Nếu tạm ngừng tăng lãi suất hoặc có lợi cho sự phục hồi | | Tháng 6 năm 2025 | Quy định MiCA của EU sẽ được triển khai hoàn toàn | Có thể dẫn đến sự thắt chặt thanh khoản ngắn hạn | | Tháng 9 năm 2025 | Hiệu ứng chu kỳ giảm phần thưởng Bitcoin bắt đầu | Tín hiệu tăng giá lịch sử |

Một đồng sáng lập dự án cho biết: "Các nhà đầu tư nên chú ý đến sự thay đổi động của chi phí sản xuất Bitcoin, khi giá giảm xuống dưới giá đóng máy của thợ mỏ (hiện được ước tính là $78,000) thường có nghĩa là đáy thị trường đang đến gần."

Chiến lược chi tiết để bảo vệ tài sản

Thị trường hiện tại đang ảm đạm, áp lực kinh tế vĩ mô và sự không chắc chắn về quy định có thể tiếp tục ảnh hưởng đến tâm lý thị trường. Dưới đây là các chiến lược mà người dùng thông thường có thể áp dụng, nhằm giảm thiểu rủi ro và bảo vệ tài sản:

1. Giữ (HODL)

   • Giải thích: Bất kể sự biến động của thị trường như thế nào, hãy tin tưởng vào giá trị lâu dài của tài sản và chọn giữ nó.
   • Ưu điểm: Nếu thị trường cuối cùng phục hồi, có thể đạt được lợi tức cao.
   • Nhược điểm: Nếu thị trường tiếp tục giảm, giá trị tài sản có thể giảm thêm.
   • Tình huống áp dụng: Phù hợp với các nhà đầu tư dài hạn, cần chuẩn bị tâm lý để đối phó với biến động ngắn hạn.

2. Đầu tư đa dạng

   • Giải thích: Phân bổ tài sản vào các loại khác nhau, như các loại tiền điện tử khác, cổ phiếu truyền thống hoặc trái phiếu, giảm thiểu rủi ro biến động của tài sản đơn lẻ.
   • Ưu điểm: Giảm sự phụ thuộc vào tài sản đơn lẻ, giảm rủi ro tổng thể.
   • Nhược điểm: Cần phải hiểu nhiều loại tài sản, chi phí quản lý cao.
   • Tình huống áp dụng: Phù hợp với người dùng có kinh nghiệm đầu tư nhất định, cần đánh giá định kỳ danh mục.

3. Phương pháp trung bình chi phí (DCA)

   • Giải thích: Đầu tư định kỳ một số tiền cố định, bất kể giá cao hay thấp, giúp tích lũy tài sản với mức giá thấp hơn trong Thị trường Bear.
   • Ưu điểm: Giảm chi phí mua trung bình, phù hợp với thời gian thị trường biến động.
   • Nhược điểm: cần đầu tư tài chính liên tục, có thể không phù hợp với người dùng có vốn hạn chế.
   • Tình huống áp dụng: Phù hợp với người dùng có dòng tiền ổn định, chiến lược đầu tư dài hạn.

4. Lệnh dừng lỗ

   • Giải thích: Đặt lệnh bán tự động, khi giá giảm xuống mức cụ thể sẽ kích hoạt, hạn chế tổn thất tiềm năng.
   • Ưu điểm: Quản lý rủi ro hiệu quả, ngăn ngừa tổn thất lớn.
   • Nhược điểm: Biến động ngắn hạn của thị trường có thể dẫn đến việc kích hoạt sớm, bỏ lỡ cơ hội phục hồi.
   • Cảnh sử dụng: Phù hợp với nhà đầu tư có tính cách tránh rủi ro, cần thiết lập điểm dừng lỗ hợp lý.

5. Chuyển vào stablecoin

   • Giải thích: Chuyển đổi một phần hoặc toàn bộ tài sản tiền điện tử sang stablecoin gắn với đô la Mỹ, để bảo toàn giá trị và phòng ngừa rủi ro.
   • Ưu điểm: Cung cấp sự ổn định trong thời gian thị trường biến động mạnh.
   • Nhược điểm: có thể bỏ lỡ lợi nhuận từ sự phục hồi của thị trường.
   • Tình huống áp dụng: Thích hợp cho việc phòng ngừa ngắn hạn, cần chú ý đến uy tín và dự trữ của stablecoin.

6. Staking hoặc canh tác lợi nhuận

   • Giải thích: Kiếm thu nhập thụ động bằng cách nắm giữ một số loại tiền điện tử hoặc tham gia các giao thức DeFi, chẳng hạn như staking Ethereum hoặc cung cấp thanh khoản.
   • Ưu điểm: Ngay cả khi thị trường giảm, cũng có thể thu được một khoản thu nhập nhất định, bù đắp một phần tổn thất.
   • Nhược điểm: Liên quan đến rủi ro hợp đồng thông minh, lợi nhuận có thể không đủ để bù đắp sự giảm giá tài sản.
   • Tình huống áp dụng: Phù hợp với người dùng quen thuộc với DeFi, cần đánh giá độ an toàn của giao thức.

7. Quản lý rủi ro

   • Giải thích: Điều chỉnh danh mục đầu tư dựa trên khả năng chịu rủi ro cá nhân, đảm bảo quyết định phù hợp với tình hình tài chính.
   • Ưu điểm: Giúp đưa ra quyết định phù hợp với tình huống của bản thân, giảm bớt căng thẳng tâm lý.
   • Nhược điểm: Cần theo dõi liên tục thị trường, điều chỉnh có thể làm tăng chi phí giao dịch.
   • Tình huống áp dụng: Phù hợp với tất cả người dùng, cần đánh giá định kỳ mức độ rủi ro.

Kết luận

Trong bối cảnh Bitcoin giảm xuống dưới 90,000 đô la, nhà đầu tư cần áp dụng chiến lược đa dạng hóa đầu tư, lệnh dừng lỗ và stablecoin để bảo vệ tài sản, đồng thời chú trọng đến việc lưu trữ an toàn và cập nhật thông tin. Qua việc lập kế hoạch hợp lý và quản lý rủi ro, người dùng có thể giảm thiểu tổn thất trong thị trường Bear tiềm năng, chờ đợi sự phục hồi của thị trường.